camDAI 初学者策略
DeFi 不需要复杂。本文介绍了如何以低风险策略使用 Mai Finance 进入 DeFi 并仍然获得合理的利益。
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DeFi 不需要复杂。本文介绍了如何以低风险策略使用 Mai Finance 进入 DeFi 并仍然获得合理的利益。
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大多数人在想到 DeFi 时感到害怕。使用加密货币时总是要考虑一个风险因素，这个市场的波动可能会让一个人损失很多钱，而且有很多可能性，找到一个正确的策略可能非常复杂。但是，当您使用正确的工具时，一些简单且低风险的策略可以获得良好的结果，并且可能与更复杂和风险更高的选项竞争。
在本指南中，我们将尝试提出一种基于杠杆稳定币的投资策略，其中包含较高的利益风险。
我们在遥远的西部，在淘金热期间。银行想要购买黄金能够借钱给人们并从这些贷款中获得利息，而矿工希望通过将黄金出售给银行来致富。
你是一名矿工，但不是很幸运。你只找到了一个金块。然而，你超级聪明，你有另一个计划，而不是采矿！
你去银行解释说你有黄金。你可以将黄金作为抵押存入银行，这意味着你让银行将这些黄金用于想要使用它的人，银行会给你一些存款利息。
另外，因为你借出了一些黄金，银行同意让你从他们那里借钱，以防你不能用一些利息偿还贷款。银行将使用你存入的黄金自行支付。太酷了，现在你在银行的黄金上赚取利息，他们给了你一些现金。
有了这个，你决定去见一位矿工并用你的现金购买他的黄金。这让他可以专注于采矿，并从他发现的黄金中获得现金。每个人都很高兴。
你回到银行存入你买的黄金。这意味着更多的利息，现在银行允许你从你存入的额外黄金中借入更多现金。你有更多的黄金暴露在银行的利益之下，还有更多的现金。是时候回去看看你的朋友是否找到了更多的金子，然后一遍又一遍地重复。
这就是所谓的杠杆作用。现在想象一下，你可以找到一家银行，让你以 0% 的利息借入现金，并且你拥有一台可靠的印钞机，仅从你获得的利息中获得。
当你将资产存入 AAVE 时，你将收到存款证明。在我们的示例中，由于我们存入 DAI，我们将在钱包中获得 amDAI 代币（aave 市场 DAI）。你绝对需要保留这张收据，因为你需要它来从 AAVE 中删除你的 DAI。在我们的远西比较中，这家银行将接受你的黄金。
在我们远西的例子中，Zapper 是接受你的现金并向你出售黄金的淘金者。
对于我们的指南，我们将使用 Balancer 将我们的投资暴露在更大的波动性中并获得更好的利益。不过，这是 100% 可选的。
即使我们解释了 AAVE 是什么，我们的策略也将使用 Mai Finance 的一项功能来自动化 AAVE 上的 DAI 存款、收益工具中的 amDAI 存款和 camDAI 保险库中的 camDAI 存款。
Zap in using DAI按钮会打开一个弹出窗口，让你将 DAI 存入保险库并在引擎盖下操作 AAVE 存款。这样可以节省大量时间和一些气体。
这将是我们的第一步。假设我们有价值 100 美元的 DAI，我们会将它们存入 Mai Finance 的 camDAI 保险库中。这将允许我们用这笔初始存款借入 MAI。
camDAI 的最低 CDR（抵押债务比率）为 110%。这意味着你的抵押品（价值 100 美元的 DAI）与我们即将获得的贷款之间的比率需要保持在 110% 以上。
如果这个 CRD 比率达到 110% 的最小值，则意味着你的抵押品正在失去价值，你的债务可能会变得大于抵押品的价值。此时，你的保险库可以被清算：有人可以偿还你的部分债务并获得你的部分抵押品作为补偿。但是，由于 DAI 和 MAI 都是与美元挂钩的稳定币，因此两种资产之间获得巨大差异的风险非常低，这使得该策略相当安全。
为了将清算风险保持在较低水平，我们将尽量坚持 115% 的 CDR。为了知道我们可以借多少 MAI 以保持 115% 的 CDR，我们将使用以下公式：
抵押价值为 100 美元，还没有债务，目标 CDR 为 115%，以下是我们可以借到的金额：
然后你可以将你借来的 MAI 交换成 DAI 并重复。以下是你的抵押品和债务的样子：
1
100.000
0.000
86.956
10.42%
0
2
189.956
86.956
75.614
19.48%
0.512
3
262.571
162.571
62.751
27.36%
0.681
4
328.323
228.323
57.175
34.21%
0.765
5
385.498
285.498
49.718
40.17%
0.815
6
435.216
335.216
43.233
45.35%
0.847
7
478.449
278.448
37.593
49.85%
0.870
8
516.042
416.042
32.690
53.77%
0.887
9
548.732
448.732
28.426
57.18%
0.899
10
577.158
477.158
24.718
60.14%
0.909
11
601.877
501.877
21.494
62.72%
0.917
12
623.371
523.371
18.691
64.96%
0.924
13
642.062
542.062
16.253
66.90%
0.929
14
658.315
558.315
14.133
68.60%
0.933
15
672.448
572.448
12.289
70.07%
0.936
16
684.737
584.737
10.686
71.35%
0.939
17
695.423
595.423
9.293
72.46%
0.942
我们停在 17 个循环，但如果你愿意，你可以进行更多操作。
在 17 个循环结束时，你将获得 695.423 美元的抵押品和 595.423 美元的债务。这对应于 CDR 116.79%，应该足够安全以防止清算。
如果我们考虑收益工具授予的 10.42% APY，这将产生
如果我们考虑初始投资仅为 100 美元，那么单次 Staking 稳定币相当于 APY 为 72.463%！
为了获得一点高波动性资产的敞口，你可以使用与上述相同的循环，但仅杠杆借入的 MAI 的 90%，并使用 10% 购买其他东西。在本例中，我们将使用 10% 购买 Qi（Mai Finance 的原生代币）并使用当前 APR（年度百分比收入）为 107.12% 的 Balancer 上的 Qi-BAL 池。
由于我们在 camDAI 保险库中重新注入了更少的 DAI，我们也将运行更少的循环。设置将如下所示：
1
100.000
0.000
0.000
86.957
10.42%
0
2
178.261
86.957
8.696
68.053
35.22%
0.537
3
239.509
155.009
15.501
53.259
54.63%
0.712
4
287.441
208.268
20.827
41.681
69.82%
0.797
5
324.954
249.949
24.995
32.620
81.71%
0.846
6
354.312
282.569
28.257
25.529
91.01%
0.877
7
377.288
308.097
30.810
19.979
98.29%
0.898
8
395.269
328.076
32.808
15.636
103.99%
0.913
9
409.341
343.712
34.371
12.237
108.45%
0.924
10
420.354
355.948
35.595
9.576
111.94%
0.931
在 10 个循环结束时，你会得到
420.354 美元的 DAI 作为抵押品
355.948 美元的债务
35.595 美元的 Qi
与前一种情况相同的数学给出以下结果
最终 CDR 为 118.09%，应该被认为足够安全以防止清算
43.800 美元的 DAI 利息来自收益工具授予的 10.42% APY
如果你假设你将在 Qi-BAL 池中复合 Qi 和 BAL 奖励，则你的 Qi 来自 Balancer 池的利息为 68.139 美元
总APY 111.94%
这种策略存在更多风险，因为 Qi-BAL 池的投资无法得到保证。但是，你将获得一点 Qi 的接触，这将使你参与 QiDAO 协议。如果你使用 Mai Finance 上的 BAL 奖励作为抵押品并以此为抵押，你还可以在 camDAI 保险库或 Qi-BAL 池中进行再投资。如果你这样做，你还将有权获得每周以 Qi 支付的借款奖励。
只需一些极少的投资和低维护，你只需杠杆你的DAI 即可获得相当可靠的结果。由于 DAI 是一种稳定的代币，在多个链中具有大量流动性，因此 DAI 脱钩和你的金库被清算的风险相对较低。对于任何 DeFi 初学者来说，这种“一劳永逸”的设置很容易成为一个很好的起点，而且这种策略很可能在牛市或熊市中以相同的方式执行。最后，我们还解释了如何使用相同的策略来获取一部分的贷款并测试 DeFi 在 Polygon 上的许多可能性。
是一个借贷平台，你可以在其中存放你的资产。通过在 AAVE 上借贷，你存入的代币将获得收益。对于我们的策略，我们将借出 DAI，一种稳定的硬币（与美元挂钩）。在 AAVE 上，价值 100 美元的 DAI 将有潜在的可能会在 1 年内产生 4% 到 10% 的回报率。
是一个借贷平台，可让你将一些资产存入保险库，并以该存款的价值进行借贷。如果我们回到银行的类比，它将是一家允许你贷款的银行，但贷款并非来自其他人的贷款。取而代之的是，银行会根据你的个人存款打印货币，因此你只能向自己借款。
Mai Finance 将在其上接受 amDAI。收益工具只是 AAVE 和 Mai Finance 的保险库之间的中间工具。正如你在 AAVE 屏幕截图中看到的那样，借出 DAI 将使你获得 8.75% 的 DAI（即复利），以及 2.01% 的 MATIC 奖励。 Mai Finance 上的收益工具将收获此 MATIC 奖励并将其交换成更多 DAI，这些 DAI 将添加到你的 DAI 存款中。因此，Mai Finance 网站上的 APY（年度百分比收益率）显示了来自 AAVE 的合计利息。
一旦你将 amDAI 存入收益工具，你的钱包中将获得一些 camDAI（复合 amDAI）。这是一张收据，表明你在收益工具中的 amDAI 池中的份额。附带说明一下，因为 camDAI 代表你在 amDAI 池中的份额，所以 amDAI 和 camDAI 之间的比例不是 1:1。有关更多详细信息，请参阅。
你现在可以将你的 Mai Finance 的保险库中，然后可以借用一些 MAI（与 1 美元挂钩的稳定币）作为你的抵押品。在我们的远西比较中，这是第二家银行，可让你根据你存放在第一家银行的黄金数量获得现金贷款。第二家银行接受第一家银行的收据作为担保，以防你无法偿还贷款。
是 Polygon 上 DeFi 的瑞士军刀。该平台将让你在流动性池中获得收益，直接从他们的平台借出你的资产在 AAVE 上，呈现你不同投资的仪表板，并允许你将一些货币换成其他货币。这是我们将使用的最后一个功能，以便将我们刚刚借来的 MAI 稳定币换成更多 DAI。
正如你在上面的屏幕截图中看到的，Zapper 使用 Balancer 的协议来操作交换。是一个自动化的投资组合经理、流动性提供者和价格传感器，你可以在其中提供流动性（并从中获得费用）或使用流动性池交换货币。
本教程中介绍的所有内容都是教育内容，旨在说明 Mai Finance 提出的杠杆选项。我们没有谈论偿还债务，因为这个网站上有专门的文章，但你需要记住，麦金融对借款金额收取 0.5% 的还款费。与往常一样，进行自己的研究，并毫不犹豫地在 上提问。
